Золото – это ликвидный торговый актив, который всегда сохраняет свою ценность и выступает эффективной инвестицией в долгосрочном периоде. На разнице цен в краткосроке также можно заработать на драгоценном металле. Тем не менее, важно ориентироваться на данные прогнозов и экспертные мнения, чтобы планировать будущие инвестиции и осуществлять выгодные капиталовложения.
Далее рассмотрим, какой прогноз на золото дают на 2021-2022 годы.
Что происходило до 2021-го года с золотом
В 2018-ом году стоимость главного драгоценного металла упало до 1200 долларов за унцию, после чего к концу 2019-го года резко подорожало и обозначило начало длительного бычьего тренда. Доходность золота увеличилась на 20 процентов, а котировки достигли отметки 1556 долларов за унцию.
В прошлом году, несмотря на то, что весь мир был сражен пандемией коронавируса, актив продолжил свой рост. На фоне экономического кризиса во многих странах драгоценный металл стал еще более привлекательным для хеджирования, что и обусловило ценовое повышение.
За последнее десятилетие стоимость золота разнилась – исторические данные представлены ниже на графике.
Из-за высокой заинтересованности западных инвесторов курс золота достиг своей максимальной отметки 2073 доллара в августе 2020-го года. Еще летом 2018-го года он был на минимальном уровне 1160 долларов. Такая возрастающая тенденция позволила драгоценному металлу стать самым привлекательным финансовым активом на мировом рынке. Объем капитала золотого ETF достиг 60-ти миллиардов, что в два раза больше по сравнению с показателями 2009-го года (период мирового финансового кризиса).
В период пандемии инвесторы поняли, что золото обязательно должно войти в их портфель, при этом стал эффективным инструментом для хеджирования волатильности. Актив побил все рекорды покупок, поскольку позволял защититься от рисков дефляции.
Даже Уоррен Баффетт, который всегда считал драгоценные металлы бесполезными для инвестиций, кардинально изменил свое мнение и признал, что золото является убежищем и выгодным приобретением для сохранения капитала.
Если анализировать ситуацию в странах-потребителях, а именно в Китае и Индии, спрос на драгоценный металл не был высоким. Владельцы украшений и активов сбывали все свои сбережения, отдавали ювелирные изделия в ломбарды, когда курс был рекордно высоким в местной валюте. Это спровоцировано именно пандемией и экономическим кризисом на ее фоне.
Крупные инвесторы компенсируют пробел в объемах спроса и продолжают вкладываться в данный актив.
Сколько сейчас стоит золото
В первой половине 2020-го года подорожал на 17 процентов, а в августе достиг рекордной отметки в 2073 долларов за унцию. После новостей о разработке и внедрении противовирусной вакцины стоимость металла упала до 1844-х долларов.
Уровень доходности по золоту за 2020-ый год был в пределах 16-30 процентов.
На момент написания прогноза, золото оценивается в 1865,70 долларов.
Прогнозы экспертов на 2021-й год
Эксперты международных организаций дают свои прогнозные данные относительно стоимости золота:
- Джим Стил, HSBC – в 2021-ом году средняя стоимость драгоценного металла должна быть на уровне 1965-ти долларов, что будет обусловлено адаптивной денежно-кредитной политикой и уменьшением геополитических рисков в США;
- Пол Уизерс, Direct Bullion – курс золота побьет рекорд, поскольку усиливается экономическая нестабильность и повышается спрос на металл. Унция может достичь цены в 2800 долларов до середины 2021-го года;
- Эдвард Мойя, OANDA – золото вполне может пойти на новый максимум, а в середине 2021-го года достигнет отметки в 2300 долларов. Данному движению благоприятствуют новости о вакцинации, из-за чего активизировалась распродажа на рынке драгоценных металлов, ведь инвесторы надеются на восстановление экономики;
- отчет компании Degussa – будущее мировой экономики остается неопределенным, однако золото сможет достигнуть цены в 2500 долларов к середине 2021-го года. Годовой максимум может составить 2780 долларов;
- аналитики банка Goldman Sachs – золотое ралли на рынке будет восстанавливаться, поскольку восходящий тренд еще не достиг пика в этом году. Целевая отметка установлена на 2300 долларов за унцию;
- эксперты Commonwealth Bank of Australia – главным фактором влияния для золота в 2021-ом году будет рынок облигаций. Среднегодовая цена для золота будет составлять 1970 долларов и сохранится до 2022-го года;
- Societe Generale – по мнению экспертов банка, актив вырастет до своей максимальной отметки уже в первой половине 2021-го года, даже если вакцина будет успешно применена. Рекорд цены установлен на 2340 долларов, а среднегодовой показатель – 2050 долларов;
- Пол Робинсон, CRU Group – рынок будет нестабильным и волатильным, однако драгоценный металл сможет вырасти до 2000 долларов за унцию.
Прогноз по цене золота на 2022-ой год
Из данных, которые имеются на сегодняшний день, прогнозируемая стоимость золота как торгового актива будет включать в себя такие составляющие:
- в начале года курс составит 2204 доллара;
- максимальная цена в 2022-ом году будет 2304 доллара;
- средняя месячная стоимость будет на уровне 2246-ти долларов.
Какие факторы влияют на изменение стоимости золота
Фундаментальный анализ всегда важен для анализа поведения драгоценного металла и формирования общей рыночной картины. Среди ключевых факторов, которые влияют на цену золота, можно выделить следующие:
- инфляция – данное явление имеет место, однако в долгосрочной перспективе не наблюдается сильная корреляция;
- валютные колебания – золото является резервной валютой, поэтому используется как убежище для сохранения капитала. При обесценивании доллара цена драгоценного металла будет расти;
- войны и геополитический кризис – это всегда фактор неопределенности для инвесторов. Вкладывать в золото лучше в условиях безопасности и мира, а не из-за страха и волнения;
- процентные ставки – драгоценный металл весьма чувствительно реагирует на изменение данных показателей. При высокой доходности американских гособлигаций золото будет находиться в боковом или нисходящем тренде;
- объемы спроса и предложения.
Нужно ли инвестировать в золото?
2020-й год, когда разразилась пандемия коронавируса, показал, что золото стало прекрасным защитным активом. При этом его стоимость продолжает расти, а мировые эксперты дают прогнозы относительно повышения курса на 2022-й год и до конца 2021-го года.
По мере того, как Центральные банки и правительства стран будут реализовывать инициативы и экономические программы, золото возобновит рост и будет продолжать восходящий тренд.